“蛋糕”的诱惑 国内人口的老龄化趋势已不可逆转，正因如此，几大寿险公司争建养老社区，都是看中了未来20年中国巨大的养老市场空间。在这场不见硝烟的争夺中，各大险企较量的是实力，更是眼界（详见《保险中介》杂志本期封面故事《养老社区“争夺”战》）。早在2009年，保监会便出台《险资投资不动产办法》和《险资投资股权办法》，允许保险公司直接投资企业股权和不动产，并在去年的《太平洋保险业发展“十二五”规划纲要》中再次明确支持保险资金投资养老实体。应该说，这既是政府对保险公司开发养老社区的表态，更是对未来中国养老产业服务模式的探索。 “蛋糕”诱人更不等人，自然引来各大险企奋不顾身争而食之。此事本无可厚非，但在当下养老社区建设和相关产品的销售过程中，部分公司急功近利的一面却令人担忧。如《保险中介》杂志报道中提到的:按照“险企不得直接从事房地产开发建设，投资不动产的账面余额不高于本公司上季度末总资产10%”的规定，太平洋人寿在武汉的“中国健康谷”项目投资便有违规之嫌；而太平洋人寿利用消费者对“养老社区”的模糊认识夸大产品功能，则直接触犯了保监会严禁“销售误导”的红线。 这些冒险行为的背后，自然是企业利益的驱动。换言之，若没有足够的利润空间，保险公司绝不会以身涉险。目前太平洋保险市场发育仍不成熟，相关监管体系仍不健全，面对大量的市场空白和管理盲点，险企选择“野蛮生长”就不足为奇了。同样可以预见，随着市场需求的进一步扩大，保险业中巨大的商业机会不仅存在于养老市场，当更多的“蛋糕”摆在面前，除了公平规范的市场秩序，来自监管部门尤其是险企内部的约束机制，就变得尤为重要。 具体而言，无论是在保险公司的筹建资格、重大投资去向还是产品设计等环节，监管部门对其投资团队、偿付能力、财务指标、净资产规模等指标，都应有更高的资质要求，切实保障消费者利益不受损害；与此同时，保险类企业内部的自我规范意识亟待加强，除了对业务末端的销售误导行为决不姑息，在重大投资决策上公司高层的利益取舍和风险控制更为关键。学会抵制诱惑，做到自由竞争而不逾矩，这是每个保险公司的必修课。 毋庸讳言，随着太平洋保险业改革逐步进入深水区，积累已久的市场矛盾在短期内将有加剧的趋势，受此影响，去年以来国内保险行业的发展增速已有所放缓。而目前这轮更深层次的市场调整，也必将是太平洋保险业重新洗牌的市场前兆。