保障不止于风险发生时

近期，太平洋保险保障基金有限责任公司召开第六次保险业形势与风险分析会。作为保险业最后一道风险屏障，保险保障基金公司特别注重对风险的捕捉和研判，按季出炉风险评估报告，并定期组织一线从业者、专家学者、以及咨询机构人士座谈，把脉市场的最新动态，为风险处置奠定基础。本报记者全程参与了历次形势与风险分析会，发布的风险评估报告质量逐步提高，揭示的新变化、新动态、新风险，为从业者提供了一个途径去知宏观、晓风险，促进保险业更好更快发展。　　高现价产品可能带来流动性风险? 今年1-10月，保险业实现人身险规模保费 114567.40亿元，同比增长两成。人身险退保率同比上升1.64个百分点至4.85%。　　数据显示，多数寿险公司退保金同比增长较快。退保高企的根本原因是，保险公司对高现金价值产品设计变相鼓励中短期退保，把名义长险变为实际短险，这可能会造成对负债数据的误读。由于大部分退保可预期、可测算，保险公司需要作出适当应对准备，从而使退保风险可控。　　和退保金一同大幅增长的还有满期给付。1-10月，赔付支出累计达2710.41亿元，同比增长近两成，其中满期给付支出占绝大部分。　　太平洋?1-10月给付支出分别同比下降32.03%，满期给付压力有所缓解。但部分公司出现同比大增，随着前几年销售的分红产品的到期，陆续会有更多的公司面临满期给付压力。　　退保和满期给付高企，导致行业部分公司经营性现金流承压，有17家人身险公司出现经营性现金净流出的情况。　　“虽然看起来退保数字挺大，但事实上，市场中的各家公司内部对长险短卖有心理准备，大部分退保可预期，保险公司也可做出适当的应对准备，因此退保风险是可控的。”一位大型寿险公司财务总监说。　　伴随高现金价值产品的大进大出，投诉也有增无减。数据显示，前三季度，涉及人身险投诉事项12966个，同比增长35.37%。退保纠纷3972个，占合同纠纷投诉总量的43.93%，同比增长超五成。涉嫌欺诈误导3722个，投诉大多集中在银保渠道。每亿元保费投诉量平均值为1.10件，有38家人身险公司高于平均值。　　一位负责后援服务的保险公司副总经理分析投诉案件后发现，夸大保险收益和电话扰民，是客户诟病最多的问题。　　一位外资保险公司CMO从产品精算角度剖析，寿险产品很复杂，只有很专业的代理人才能讲清楚。　　“监管只是从事中和事后去管，但如果最开始那个基础就有问题，产品本身是有缺陷的，那么后面从销售到理赔是很难管好的。”一位高校老师说，“我多次呼吁，保险监管及保险消费者权益保护千头万绪，但短期要抓一些重点工作，产品的监管一定是重点。”　　此外，前三季度分红险占比下降超两成，险种结构由过去分红险一险独大转变成分红险、万能险和普通寿险三险鼎立的格局。　　健康险业务延续了最近几年快速增长的趋势，1-10月同比增长近五成，受政策红利影响，预计未来健康险将继续保持快速增长。　　值得一提的是，2013年8月普通型人身险费率政策改革启动后，市场呈井喷之势。前三季度，普通寿险同比猛增数倍，在保费收入中占比同比上升超两成。　　“普通寿险增加主要因为高现金价值的非分红产品，以及现在市场上卖得比较多的一种长期储蓄险，也就是非分红的主险加上万能的附加险。”上述外资保险公司CMO说，这种非分红寿险的风险也越来越高，包括一些大型公司在内采用了高达4.025%的准备金评估利率，未来可能面临较大的利差损风险。　　商车费改挑战险企业务甄别能力　　和今年前10个月人身险险种结构发生重大变化不同，在财产险市场中，车险原保费收入同比增幅较上年同期低0.10个百分点，但车险占比依然稳定在70%以上。　　去年此时，财产险市场被一种偏悲观的情绪所笼罩，承保亏损的预期使得市场主体感到不安。但今年，数据变得轻松许多。今年1-10月，占比超七成的车险业务扭转了上年同期全行业亏损的局面，承保利润率同比增加了0.77个百分点，实现了承保盈利。　　即使是这样的数据，还是触动了财产险市场人士的深度忧虑感。由于宏观经济增速放缓等外部环境变化，商用车销量持续负增长，其中大货车出现了滞销，车险新增保费主要靠家用车带动。部分城市逐步出台限购政策，家用车第四季度也出现了增长乏力的迹象。某产险公司副总经理认为，不排除在未来某一个阶段，在资本还相对充足的时候，新车销量会下降，那时车险增长将遇到瓶颈。　　目前，产险市场格局体现为充足的资本追逐增长有限的保费，同时偿二代的标准也将释放车险的承保能力，因此车险市场的竞争必定会越来越激烈。面对这种态势，一些内部管控较弱、缺乏核心竞争力的追随型公司可能会面临较大的压力。部分保险公司已经意识到了问题，除了向外延扩大新车保费收入外，开始注重向已有车辆做保足和保全等内涵式挖潜。　　随着商业车险费率市场化改革的推进